در سال‌های اخیر، دنیای رمزارزها شاهد افزایش استفاده از استیبل‌کوین‌ها بوده است—دارایی‌های دیجیتال که هدف آن‌ها حفظ ارزش ثابت نسبت به ارزهای فیات مانند دلار آمریکا است. این رمزارزها به دلیل قابلیت کاهش نوسانات بالا که معمولاً با رمزارزهای دیجیتال همراه است، به عنوان وسیله‌ای قابل‌اعتماد برای انتقال، ذخیره ارزش و حتی به عنوان پوشش در برابر نوسانات بازار شناخته می‌شوند.
در میان محبوب‌ترین استیبل‌کوین‌ها، تتر (USDT)، دلار دیجیتال (USDC) و ترو یو اس دی (TUSD) از پرکاربردترین‌ها هستند. هرکدام از این استیبل‌کوین‌ها ویژگی‌های خاصی دارند که آن‌ها را در بازار شناخته‌شده کرده است، شامل تفاوت‌هایی در پشتوانه مالی، هزینه‌ها، سرعت انتقال و نرخ پذیرش. در این مقاله، مقایسه‌ای جامع بین تتر و سایر استیبل‌کوین‌ها خواهیم داشت و جنبه‌های مختلفی از جمله شفافیت، قابلیت استفاده و موارد مشابه را بررسی خواهیم کرد.
با درک ویژگی‌ها، مزایا و معایب هر استیبل‌کوین، کاربران قادر خواهند بود تا تصمیمات بهتری درباره اینکه کدامیک را انتخاب کنند و در چه شرایطی از آن‌ها استفاده کنند، بگیرند. همچنین در این مقاله، سایت دیجی دلار به عنوان یک پلتفرم امن برای مبادله معرفی خواهد شد که کاربران می‌توانند از آن برای استفاده از این استیبل‌کوین‌ها بهره‌مند شوند.
مروری بر تتر (USDT)
تتر، که در ابتدا در سال ۲۰۱۴ راه‌اندازی شد، پرکاربردترین استیبل‌کوین از نظر ارزش بازار است. این رمزارز به دلار آمریکا با نسبت ۱:۱ متصل است و به منظور ارائه ثبات ارز فیات با انعطاف‌پذیری و دسترسی رمزارزهای دیجیتال طراحی شده است. تتر توسط شرکت Tether Limited منتشر می‌شود که ادعا می‌کند هر توکن تتر توسط یک ذخیره از ارز فیات یا دارایی‌های مشابه پشتیبانی می‌شود.
پشتوانه مالی
تتر یکی از استیبل‌کوین‌هایی است که بیشتر تحت نظارت و انتقاد قرار دارد، به‌ویژه زمانی که صحبت از پشتوانه مالی آن پیش می‌آید. Tether Limited با وجود ادعای پشتیبانی هر تتر توسط دلار آمریکا یا ذخایر معادل، هیچ‌گاه کاملاً ترکیب دقیق این ذخایر را تا چند وقت پیش فاش نکرده بود.
در سال ۲۰۲۱، تتر شروع به انتشار گزارش‌های دوره‌ای از شرکت‌های حسابرسی مستقل کرد تا شفافیت بیشتری در مورد ذخایر خود ایجاد کند. با این حال، هنوز مشخص نیست که آیا این ذخایر کاملاً نقدی هستند یا شامل دارایی‌های دیگری همچون اوراق تجاری می‌شوند که این موضوع باعث نگرانی‌هایی از سوی منتقدان شده است.
هزینه‌ها و سرعت انتقال
تتر بر روی چندین بلاک‌چین مختلف از جمله اتریوم (ERC-20)، ترون (TRC-20)، زنجیره هوشمند بایننس (BEP-20) و غیره فعالیت می‌کند. هر بلاک‌چین هزینه‌های تراکنشی خاص خود را دارد، اما به‌طور کلی هزینه‌های انتقال تتر نسبتاً پایین است، به‌ویژه در شبکه‌هایی مانند ترون که هزینه‌ها تقریباً ناچیز هستند.
سرعت انتقال تتر بستگی به بلاک‌چین انتخابی دارد، به‌طوری که تراکنش‌های مبتنی بر اتریوم معمولاً چند دقیقه طول می‌کشند، در حالی که تراکنش‌های مبتنی بر ترون معمولاً در چند ثانیه پردازش می‌شوند. این ویژگی، تتر را به گزینه‌ای سریع و کم‌هزینه برای کاربرانی که به دنبال تراکنش‌های سریع و با هزینه کم هستند تبدیل کرده است.
نرخ پذیرش
تتر از پذیرش گسترده‌ای در تمامی صرافی‌ها و پلتفرم‌های رمزارزی برخوردار است. این رمزارز اغلب به عنوان جفت‌ارز در برابر بیت‌کوین، اتریوم و سایر رمزارزها استفاده می‌شود که آن را به یکی از پرنقدینگی‌ترین دارایی‌ها در بازار رمزارزها تبدیل کرده است. پذیرش گسترده تتر یکی از مزایای کلیدی آن است، چرا که کاربران به راحتی می‌توانند دارایی‌های خود را به تتر تبدیل کرده و از آن در صرافی‌ها و خدمات مختلف استفاده کنند.
مروری بر دلار دیجیتال (USDC)
USD Coin، که در سال ۲۰۱۸ توسط Circle و Coinbase راه‌اندازی شد، دیگر استیبل‌کوینی است که به دلار آمریکا با نسبت ۱:۱ متصل است. این رمزارز تحت نظارت کنسرسیوم Centre که متشکل از Circle و Coinbase است، فعالیت می‌کند. USDC به طور عمده بر روی بلاک‌چین اتریوم ساخته شده است، اما پس از آن به بلاک‌چین‌های دیگری مانند سولانا، آلگوراند و استلار نیز گسترش یافته است.
پشتوانه مالی
USD Coin به طور کامل توسط دلارهای آمریکا نگهداری شده در ذخایر پشتیبانی می‌شود، و Circle و Coinbase هر ماه حسابرسی‌هایی را برای تأیید صحت ذخایر آن انجام می‌دهند. برخلاف تتر، USDC به شفافیت بیشتری تعهد دارد. این رمزارز گزارش‌های ماهانه عمومی از حسابرسی‌های انجام‌شده توسط یک شرکت حسابرسی معتبر منتشر می‌کند که اطمینان می‌دهد ذخایر به‌درستی و به اندازه کافی نگهداری شده‌اند.
این سطح از شفافیت یکی از دلایل محبوبیت USDC میان سرمایه‌گذاران نهادی و کاربرانی است که بر شفافیت و رعایت قوانین تأکید دارند.
هزینه‌ها و سرعت انتقال
USDC نیز مانند تتر بر روی چندین بلاک‌چین فعالیت می‌کند، که مهم‌ترین آن اتریوم (ERC-20) است. تراکنش‌ها در شبکه اتریوم معمولاً هزینه گس بالاتری دارند، به‌ویژه زمانی که شبکه دچار ازدحام است. با این حال، متوسط هزینه آن هنوز هم نسبت به روش‌های پرداخت سنتی نسبتاً پایین است. USDC همچنین بر روی بلاک‌چین‌های سریع‌تری مانند سولانا و آلگوراند در دسترس است، جایی که هزینه‌ها بسیار پایین‌تر هستند و به همین دلیل برای کاربرانی که به دنبال کاهش هزینه تراکنش هستند، گزینه مناسبی است.
سرعت انتقال نیز مشابه تتر در اتریوم است، به‌طوری که تراکنش‌ها معمولاً چند دقیقه طول می‌کشند. در بلاک‌چین‌های سریع‌تر، انتقال USDC می‌تواند در چند ثانیه انجام شود.
نرخ پذیرش
USDC به طور گسترده‌ای در صرافی‌ها و پلتفرم‌های مختلف پذیرفته می‌شود. این استیبل‌کوین به ویژه در دنیای امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) پرکاربرد است و به عنوان یک استیبل‌کوین برای وام‌دهی، استیکینگ و سایر خدمات غیرمتمرکز به کار می‌رود.
مروری بر ترو یو اس دی (TUSD)
TrueUSD که در سال ۲۰۱۸ توسط شرکت TrustToken راه‌اندازی شد، استیبل‌کوین دیگری است که به دلار آمریکا با نسبت ۱:۱ متصل است و بر روی بلاک‌چین‌های مختلفی از جمله اتریوم و زنجیره هوشمند بایننس فعالیت می‌کند. مانند USDC، TrueUSD نیز به شفافیت کامل در مورد ذخایر خود می‌بالد.
پشتوانه مالی
TrueUSD به طور کامل توسط دلار آمریکا در حساب‌های امانی بانک‌ها و صندوق‌ها پشتیبانی می‌شود و ذخایر آن به طور مستقل در ماه‌های مختلف تأیید می‌شوند. هر توکن TrueUSD به طور مستقیم توسط یک دلار آمریکا پشتیبانی می‌شود و به همین دلیل به حفظ نسبت ۱:۱ خود با دلار آمریکا متعهد است. گزارش‌های ماهانه حسابرسی‌های مستقل تأیید می‌کنند که ذخایر شرکت به اندازه کافی نقدی است تا تقاضا برای توکن‌های TrueUSD برآورده شود.
این شفافیت و رعایت قوانین باعث شده است که TrueUSD یک استیبل‌کوین بسیار قابل‌اعتماد و مطمئن باشد، به‌ویژه برای سرمایه‌گذاران و کاربرانی که نیاز به تأیید مستمر ذخایر دارند.
هزینه‌ها و سرعت انتقال
TrueUSD نیز بر روی بلاک‌چین‌های مختلفی فعالیت می‌کند، که اتریوم (ERC-20) یکی از رایج‌ترین آن‌ها است. هزینه‌های تراکنش مشابه USDC و تتر در اتریوم هستند و معمولاً زمانی که شبکه ازدحام داشته باشد، ممکن است کمی افزایش یابد.
سرعت انتقال برای TrueUSD بر روی اتریوم مشابه USDC و تتر است و معمولاً چند دقیقه طول می‌کشد. تراکنش‌ها در سایر بلاک‌چین‌ها سریع‌تر انجام می‌شوند و می‌توانند در چند ثانیه انجام شوند.
نرخ پذیرش
در حالی که TrueUSD در بسیاری از صرافی‌ها و پلتفرم‌ها پذیرفته می‌شود، نرخ پذیرش آن به اندازه تتر و USDC نیست. با این حال، این استیبل‌کوین در دنیای امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) در حال رشد است و به‌طور معمول در پلتفرم‌های وام‌دهی و قرض‌دهی مورد استفاده قرار می‌گیرد.
مقایسه تتر با سایر استیبل‌کوین‌ها
- شفافیت و پشتوانه مالی
یکی از مزایای مهم USDC و TrueUSD نسبت به تتر، تعهد بیشتر آن‌ها به شفافیت است. هر دو استیبل‌کوین گزارش‌های حسابرسی مستقل و ماهانه را منتشر می‌کنند تا اطمینان حاصل کنند که ذخایر آن‌ها به درستی نگهداری می‌شود. در حالی که تتر نیز شروع به ارائه گزارش‌هایی درباره ذخایر خود کرده است، اما هنوز هم در مقایسه با USDC و TrueUSD شفافیت کمتری دارد.
- هزینه‌ها و سرعت انتقال
از نظر هزینه‌ها، تتر معمولاً ارزان‌تر است، به‌ویژه در شبکه‌هایی مانند ترون که هزینه‌های انتقال تقریباً وجود ندارد. با این حال، در شبکه اتریوم، هر سه استیبل‌کوین USDT، USDC و TUSD هزینه‌های تراکنش نسبتاً بالایی دارند که بسته به ازدحام شبکه ممکن است بیشتر شود. از نظر سرعت انتقال، تتر و TrueUSD در شبکه ترون و USDC در سولانا یا آلگوراند می‌توانند تراکنش‌هایی سریعاً انجام دهند، در حالی که تراکنش‌های مبتنی بر اتریوم معمولاً چند دقیقه طول می‌کشند.
- قابلیت استفاده و نرخ پذیرش
تتر همچنان از بیشترین پذیرش در بازار برخوردار است و بیشترین نقدینگی را در صرافی‌های مختلف دارد. USDC نیز پذیرش زیادی دارد، به‌ویژه در فضای DeFi، در حالی که TrueUSD اگرچه معتبر و شفاف است؛ اما به اندازه تتر و USDC در بازار نفوذ ندارد. با این حال، شفافیت بالای TrueUSD آن را به گزینه‌ای محبوب برای سرمایه‌گذاران تبدیل کرده است.
ویژگی‌ها تتر (USDT) دلار دیجیتال (USDC) ترو یو اس دی (TUSD) سال تأسیس 2014 2018 2018 ناشر Tether Limited Circle & Coinbase TrustToken پشتوانه مالی ترکیبی از ارز فیات، اوراق تجاری و دارایی‌های دیگر 100% دلار آمریکا در حساب‌های بانکی 100% دلار آمریکا در حساب‌های امانی شفافیت شفافیت محدود، گزارش‌های دوره‌ای اما نه حسابرسی کامل گزارش‌های حسابرسی ماهانه، شفافیت بالا گزارش‌های حسابرسی ماهانه، شفافیت بالا بلاک‌چین‌ها اتریوم (ERC-20)، ترون (TRC-20)، بایننس اسمارت چین (BEP-20) و چندین بلاک‌چین دیگر اتریوم، سولانا، آلگوراند، استلار اتریوم، بایننس اسمارت چین و سایر بلاک‌چین‌ها هزینه‌های تراکنش کم در ترون، بالا در اتریوم متوسط تا بالا در اتریوم، پایین در سولانا و آلگوراند مشابه USDC و USDT در شبکه اتریوم سرعت انتقال چند ثانیه در ترون، چند دقیقه در اتریوم مشابه تتر، سریع‌تر در سولانا و آلگوراند مشابه USDC و USDT در شبکه اتریوم نرخ پذیرش بسیار بالا، بیشترین نقدینگی و استفاده در بازار گسترده در DeFi و صرافی‌ها کمتر از USDT و USDC اما در حال رشد در DeFi مناسب برای کاربران عادی و تریدرهای فعال سرمایه‌گذاران نهادی و کاربران نیازمند شفافیت سرمایه‌گذارانی که شفافیت بالا را ترجیح می‌دهند مزایا پذیرش گسترده، نقدینگی بالا، هزینه پایین در شبکه ترون شفافیت بالا، حسابرسی‌های منظم، پشتیبانی از چند بلاک‌چین شفافیت بالا، حسابرسی مستقل، پشتیبانی از چند بلاک‌چین معایب شفافیت محدود در پشتوانه مالی، تحت انتقادهای نظارتی هزینه بالا در شبکه اتریوم، نقدینگی کمتر از USDT پذیرش کمتر نسبت به USDT و USDC
معرفی دیجی دلار، پلتفرم امن برای مبادلات
برای کاربرانی که به دنبال مبادله تتر، دلار دیجیتال یا TrueUSD در یک محیط امن و کاربرپسند هستند، دیجی دلار یک پلتفرم مناسب برای این کار است. دیجی دلار تمرکز زیادی بر امنیت دارد و از پروتکل‌های رمزگذاری پیشرفته و احراز هویت چندعاملی برای حفظ امنیت وجوه کاربران استفاده می‌کند. این پلتفرم از طیف گسترده‌ای از استیبل‌کوین‌ها پشتیبانی می‌کند و به کاربران امکان می‌دهد تا آن‌ها را بدون دردسر و به‌طور یکپارچه در بلاک‌چین‌های مختلف مبادله کنند.
علاوه بر این، تعهد دیجی دلار به شفافیت، رعایت قوانین و پشتیبانی سریع مشتریان باعث شده است که این پلتفرم گزینه‌ای ایده‌آل برای هر دو گروه کاربران مبتدی و حرفه‌ای باشد که به دنبال محیطی امن برای مبادله دارایی‌های دیجیتال هستند.
کلام آخر
بازار استیبل‌کوین‌ها به بخش مهمی از اکوسیستم رمزارز تبدیل شده است که به کاربران این امکان را می‌دهد تا بدون نگرانی از نوسانات بازار، به فعالیت‌های تجاری و مالی خود ادامه دهند. تتر، دلار دیجیتال و TrueUSD هر کدام ویژگی‌های خاص خود را دارند که آن‌ها را از یکدیگر متمایز می‌کند، به‌ویژه اینکه تتر به بیشترین پذیرش دست یافته است اما همچنان تحت نظارت بیشتری قرار دارد. در مقابل، USDC و TrueUSD به دلیل شفافیت بالای خود محبوبیت زیادی در میان سرمایه‌گذاران دارند.
در نهایت، انتخاب استیبل‌کوین به نیازها و اولویت‌های فردی بستگی دارد. چه پذیرش گسترده تتر، چه شفافیت USDC یا اعتماد به TrueUSD، هر یک مزایا و معایب خاص خود را دارند. در هر صورت، کاربران باید همیشه از پلتفرم‌های امن برای انجام مبادلات خود استفاده کنند تا از دارایی‌های خود محافظت کنند، پلتفرمی مانند دیجی دلار که امنیت و سهولت را در یکجا ترکیب کرده است.
